德國(guó)西門子正在構(gòu)建海上、陸上風(fēng)電市場(chǎng)兩個(gè)方面的優(yōu)勢(shì)。
據(jù)路透社報(bào)道，西門子-歌美颯近日從阿海琺手中成功收購Adwen 50%股權(quán)，代價(jià)為6000萬歐元。
西門子、Adwen是去年全球海上風(fēng)機(jī)市場(chǎng)的第一和第二，并購意味著西門子已在海上風(fēng)機(jī)市場(chǎng)具有絕對(duì)優(yōu)勢(shì)。對(duì)該交易，西門子中國(guó)9月23日回復(fù)記者稱，鑒于該協(xié)議雙方是歌美颯和阿海琺，Adwen公司的所有權(quán)問題有了確定性的進(jìn)展，而西門子和歌美颯在合并完成之前仍是獨(dú)立運(yùn)營(yíng)，因此不對(duì)該交易做進(jìn)一步評(píng)論。
西門子和歌美颯6月17日已宣布合并風(fēng)電業(yè)務(wù)。合體后超越了中國(guó)金風(fēng)科技、丹麥維斯塔斯、美國(guó)GE，成為占據(jù)全球風(fēng)機(jī)(包含陸上和海上)15%市場(chǎng)份額的巨無霸。
西門子中國(guó)方面表示，在目前雙方的總裝機(jī)容量基礎(chǔ)上進(jìn)一步提升市場(chǎng)占有率，將是合并后的公司的戰(zhàn)略重點(diǎn)。
但國(guó)內(nèi)一家風(fēng)機(jī)廠商相關(guān)負(fù)責(zé)人9月21日接受記者采訪時(shí)表示，目前本土廠商已經(jīng)牢牢控制中國(guó)風(fēng)電市場(chǎng)，外資在中國(guó)的整體市場(chǎng)份額幾乎可以忽略不計(jì)，世界第一易主對(duì)中國(guó)廠商影響有限。
全球風(fēng)電增量市場(chǎng)主要在中國(guó)，過去的2015年和未來的2016~2025年，中國(guó)占據(jù)全球新增市場(chǎng)份額的48.8%、43%。
涌起新一輪并購潮
早在21世紀(jì)最初幾年，也就是上一輪并購重組熱潮中，美國(guó)GE于2002年通過并購安然風(fēng)力公司、德國(guó)西門子于2004年通過并購丹麥Bonus，進(jìn)入風(fēng)機(jī)制造領(lǐng)域，并逐漸在全球成為主要玩家。
西門子更于2012年宣布退出太陽能業(yè)務(wù)，將風(fēng)能業(yè)務(wù)視為發(fā)展重點(diǎn)。當(dāng)此之時(shí)，根據(jù)相關(guān)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，西門子此前一年(2011年)還以5.9%的市場(chǎng)份額位列全球第九;但2012年至今，全球前四之爭(zhēng)就變成西門子、維斯塔斯、GE、金風(fēng)科技之間的“戰(zhàn)爭(zhēng)”。
主要玩家在此背景下開始尋求突破。阿爾斯通2014年陷入破產(chǎn)危機(jī)打開新一輪并購重組的“潘多拉魔盒”，正在加強(qiáng)能源等核心業(yè)務(wù)的GE開始籌劃收購阿爾斯通，隨后西門子也加入戰(zhàn)團(tuán)。但由于西門子和阿爾斯通業(yè)務(wù)上具有高度相似性，同時(shí)也因?yàn)镚E出價(jià)更有誘惑力，阿爾斯通于2014年6月接受GE收購，雙方的合并于2015年完成。
敗走阿爾斯通收購案的西門子，選擇迅速做出回應(yīng)，于2016年初啟動(dòng)與西班牙風(fēng)機(jī)制造商歌美颯合并的談判，這起涉資7.85億歐元的并購已于2016年6月17日正式宣布。在合并后的新公司中，西門子和歌美颯的董事會(huì)分別擁有59%、41%的股權(quán)。
前瞻研究院一位專家認(rèn)為，在新一輪并購潮中，西門子和歌美颯的聯(lián)合體看起來互補(bǔ)性最強(qiáng)，因?yàn)槲鏖T子在海上風(fēng)電領(lǐng)域占領(lǐng)全球50%以上市場(chǎng)份額，歌美颯則擅長(zhǎng)于陸上風(fēng)電;而且西門子風(fēng)電業(yè)務(wù)主要集中于北美和北歐，歌美颯則在印度、拉美、南歐等新興市場(chǎng)表現(xiàn)優(yōu)秀。
但這起并購的推進(jìn)并不順利，癥結(jié)就在專注于海上風(fēng)電業(yè)務(wù)的Adwen。歌美颯和阿海琺2015年各自出資50%合資組建的Adwen，實(shí)際上和維斯塔斯與三菱重工的合資公司MHI-Vestas一樣，是為了對(duì)抗西門子海上風(fēng)電“霸權(quán)”的產(chǎn)物。
據(jù)外媒報(bào)道，正在發(fā)力海上風(fēng)電業(yè)務(wù)的GE，也對(duì)Adwen虎視眈眈，曾向阿?，m提出過收購Adwen的意向，但其報(bào)價(jià)未能令對(duì)方滿意，因此阿海琺在9月15日已決定將50%股份賣給西門子。在Adwen收購案中，西門子在與GE的較量中終于扳回一城。
據(jù)丹麥風(fēng)電資訊機(jī)構(gòu)Make發(fā)布的《2015年全球風(fēng)機(jī)制造商市場(chǎng)份額分析報(bào)告》，西門子和Adwen在海上風(fēng)電領(lǐng)域分別占有50.9%、15.9%的市場(chǎng)份額，雙方的合并意味著66.8%以上的市場(chǎng)份額;在陸上和海上整體市場(chǎng)份額排名中，西門子和歌美颯分別以7.5%、5.9%的份額位居全球第四、第五，雙方的合并則意味著14.5%的全球份額，一舉超越了維斯塔斯、金風(fēng)科技、GE，改變了全球風(fēng)電設(shè)備的市場(chǎng)格局。
或?qū)⑹ブ袊?guó)市場(chǎng)
眾所周知，中國(guó)風(fēng)電市場(chǎng)自2010年開始就是全球最大的市場(chǎng)。統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2015年全球新增風(fēng)電裝機(jī)容量63.01GW，其中，中國(guó)就新增了30.75GW，繼續(xù)以48.8%的份額引領(lǐng)全球市場(chǎng)。
另有Make發(fā)布的《2016年中國(guó)風(fēng)電市場(chǎng)展望報(bào)告》預(yù)測(cè)，2016~2025年間，中國(guó)新增風(fēng)電并網(wǎng)容量將達(dá)到驚人的263GW，將占全球新增并網(wǎng)容量的43%。由此可見，“全球風(fēng)電市場(chǎng)看中國(guó)”已名副其實(shí)。
由于中國(guó)風(fēng)電市場(chǎng)的持續(xù)增長(zhǎng)，本土的金風(fēng)科技、華銳風(fēng)電、聯(lián)合動(dòng)力等一大批風(fēng)電設(shè)備制造商在過去幾年迅速崛起。外資巨頭新一輪的并購重組是否會(huì)對(duì)中國(guó)市場(chǎng)形成沖擊?
一位本土風(fēng)機(jī)廠商相關(guān)負(fù)責(zé)人告訴記者，雖然外資廠商在早年間曾主導(dǎo)中國(guó)風(fēng)電設(shè)備市場(chǎng)，但由于本土廠商集體崛起，特別是在主管部門對(duì)風(fēng)機(jī)設(shè)備的國(guó)產(chǎn)化率做出相關(guān)要求之后，外資在中國(guó)風(fēng)電市場(chǎng)的份額已經(jīng)在逐年下降，目前已經(jīng)降到5%以上，所以外資廠商的并購重組對(duì)中國(guó)市場(chǎng)的影響很小。
同樣根據(jù)Make發(fā)布的《2015年全球風(fēng)機(jī)制造商市場(chǎng)份額分析報(bào)告》，中國(guó)市場(chǎng)排名前十的廠商，已經(jīng)是金風(fēng)科技、聯(lián)合動(dòng)力、遠(yuǎn)景能源、上海電氣等清一色的本土廠商。
但西門子中國(guó)方面回復(fù)本報(bào)記者采訪時(shí)強(qiáng)調(diào)，西門子是唯一活躍于中國(guó)海上風(fēng)電市場(chǎng)(通過與上海電氣的許可協(xié)議)的外資技術(shù)企業(yè)。通過與歌美颯這個(gè)全球最具實(shí)力的陸上風(fēng)機(jī)制造商在本地強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)手，西門子期待合并后的公司將在中國(guó)和亞太地區(qū)迎來進(jìn)一步的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)。
值得注意的是，對(duì)于本土廠商來說，主要市場(chǎng)集中在中國(guó)，這不利于長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展和企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的提升。在Make的排名中，2015年金風(fēng)科技雖然以11.3%的全球份額排名全球第二，僅次于維斯塔斯，但金風(fēng)科技超過99%訂單在中國(guó)。
上述本土風(fēng)機(jī)廠商人士認(rèn)為，在新增市場(chǎng)方面，中國(guó)增速數(shù)倍于全球平均水平，新增規(guī)模在全球占據(jù)40%以上的份額，外資廠商只能在中國(guó)之外競(jìng)爭(zhēng)不到60%的新增市場(chǎng)份額，失去中國(guó)市場(chǎng)已經(jīng)成為外資廠商共同的隱患，外資廠商之間的并購整合只是加劇了海外訂單進(jìn)一步向巨頭們集中的趨勢(shì)。
前瞻研究院受訪專家則提醒，在產(chǎn)能飽和時(shí)，國(guó)內(nèi)廠商早已要面對(duì)國(guó)際化的問題，到海外與外資巨頭競(jìng)爭(zhēng)，但國(guó)內(nèi)廠商在技術(shù)、研發(fā)、產(chǎn)品、渠道等方面，仍全面落后于外資廠商，他們不能滿足于在中國(guó)市場(chǎng)“內(nèi)斗”。
不過，該專家也指出，相對(duì)國(guó)內(nèi)廠商來說，外資風(fēng)電廠商在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)缺乏靈活性，產(chǎn)品價(jià)格較高、后期運(yùn)維成本較大是他們逐漸失寵的重要原因。
